昨天晚上，全世界都在等着一家公司发布最新的业绩，这就是英伟达，由于之前华尔街对他的预期过高，所以万一业绩不及预期，可能就会对美股造成重大杀伤。而昨天下午也传出来，对冲基金大佬德鲁肯米勒，也就是索罗斯曾经的背后军师，砍掉了自己手上72%的英伟达股票，这就让大家心里越来越不踏实，但是还好，虚惊一场。
盘后英伟达发布最新财报，第一财季营收为260.44亿美元，与上年同期的71.92亿美元相比大幅增长262%，与上一财季的221.03亿美元相比增长18%；净利润为148.81亿美元，与上年同期的20.43亿美元相比大幅增长628%，与上一财季的122.85亿美元相比增长21%；这些数字，均超过了分析师预期。也就是说，华尔街的预期很高，但英伟达的业绩更好。所以在盘后，英伟达继续大涨，目前盘后价已经超过了1000美元。此外，英伟达还预计第二财季销售额为280亿美元。高于分析师目前预期的266亿美元。也就是说，他还在引导华尔街对自己的预期进一步提升。
英伟达的业绩最大亮点，来自于他的数据中心，这块业务的营收较上年同期增长427%，至226亿美元，首席财务官解释，本季度的一大亮点是Meta宣布推出Lama3，这是他们最新的大型语言模型，使用了24000个H100GPU，大型云提供商约占英伟达数据中心收入的“40%左右”。换句话说，英伟达就是那个在挖金矿的地方，卖铲子的人。全世界多模态大模型竞争越是激烈，对于算力的要求也就越强，那么现在能提供这种算力的，只有英伟达等几家企业。反过来也能说明问题，英伟达的业绩超预期，数据中心收入超预期，就代表全球的人工智能竞赛，依旧在如火如荼的进行当中。科技革命正在滚滚而来。那么科技创新之后，落地应用也是早晚的事。所以我们离一场重大的科技革命，可能已经越来越近了。那么有人问，为啥美国的科技股涨的这么好，我们的芯片半导体TMT就始终不涨呢？这可能有两个原因，第一是英伟达，AMD都属于是高端制程，只有他这个铲子才能挖金矿，国内的芯片半导体还属于是成熟制程，坚硬程度不支持挖矿。所以起码在多模态大模型的训练方面，它们属于是两个行业。第二，跟国内股市的长期低迷有关，市场风险偏好较低。以至于对这些长久期的科技布局，资金不敢参与。那么啥时候能够惠及国内呢？说白了就是这两个条件逆转，等那边挖出金子，要把金子变成小商品的时候，我们的成熟制程就会起到作用。要么就是股市再往上涨涨，让整个的风险偏好回归。价值搭台后，成长就会有更多的唱戏空间。